Yole报告称2026年磷化铟晶圆供给仅满足35%需求，缺口需2至3年补齐

Yole集团估算，2026年晶圆供给仅能满足约35%的磷化铟需求。磷化铟产能缺口预计要等2至3年才能补齐。Yole集团发布《面向AI的磷化铟与砷化镓光子器件2026报告》。报告预测用于AI光互联的磷化铟、砷化镓裸芯片市场规模将从2025年约20亿美元增长至2031年的430亿美元以上。^[1]

该市场规模复合年增长率预计为63%。自2025年2月起，中国对铟以及磷化铟衬底实施出口许可管理。Vital Materials旗下美国子公司Vital Chemicals推出“从原料到方案”模式，打通磷化铟全价值链。Vital Chemicals规划建设磷化铟产能，目标为每月10万片6英寸衬底。^[1]

Vital Chemicals近期完成首款面向数据中心的1.6T光收发模块样品验证。Yole集团数据显示，2025年Vital是全球第四大磷化铟衬底供应商，市占率11%。1.6T光模块预计全年出货超1000万只。^[1]